Báo cáo của VBMA cho biết, Hội đồng quản trị Ngân hàng Thương mại Cổ phần Sài Gòn - Hà Nội (SHB) đã thông qua phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ trong quý III/2025 với tổng giá trị tối đa 5.000 tỷ đồng.
Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, không tài sản đảm bảo và mệnh giá dự kiến 1 tỷ đồng/trái phiếu. Trái phiếu có kỳ hạn 7 năm với mức lãi suất kết hợp giữa cố định và thả nổi.
Theo dữ liệu của Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX), từ tháng 6/2025 đến nay, Ngân hàng SHB đã có 4 đợt chào bán trái phiếu ra thị trường với tổng giá trị phát hành đạt 5.800 tỷ đồng.
Các lô trái phiếu đã phát hành ký hiệu lần lượt là SHB12501, SHB12502, SHB12503 và SHB12504. Trong đó lô trái phiếu SHB12501 có giá trị phát hành cao nhất là 3.000 tỷ đồng, phát hành ngày 18/6/2026.
Cả 4 lô trái phiếu nêu trên đều có kỳ hạn 7 năm - tức đáo hạn năm 2032 kèm theo lãi suất kết hợp và thả nổi.
Thông tin phát hành trái phiếu của VBMA.
Ở chiều mua lại, dữ liệu của HNX từ đầu năm 2025 ghi nhận, SHB có 1 đợt mua lại trái phiếu đã phát hành.
Đó là lô trái phiếu kỳ hiệu SHBL2427001, phát hành hồi tháng 7/2024 và đáo hạn tháng 7/2027 - tức kỳ hạn 3 năm.
Giá trị phát hành và giá trị mua lại của lô trái phiếu SHBL2427001 là 2.000 tỷ đồng. Ngày hoàn tất mua lại là tháng 7/2025.
Một số nhà đầu tư cho rằng, nhà đầu tư nên đánh giá kỹ các doanh nghiệp thường xuyên phát hành trái phiếu 'ba không'. Bởi trong kịch bản xấu nhất thì rủi ro nằm trọn trong tay các nhà đầu tư. SCB là một ví dụ điển hình những năm gần đây.
Tuy nhiên, ở góc nhìn khác, việc phát hành trái phiếu không tài sản đảm bảo, không chuyển đổi, không kèm chứng quyền cũng có thể nói lên mức độ uy tín của mỗi doanh nghiệp - tức là doanh nghiệp có đủ tự tin, đủ uy tín để trả nợ trái phiếu đúng hạn.
