Ba ngân hàng lớn là BNP, Société Générale hay Crédit Agricole bị hạ điểm tín nhiệm vì cả ba cùng dấn thân nhiều tại các nước bị coi là có rủi ro cao - đó là nhóm GIIPE (Hy Lạp, Italy, Ailen, Bồ Đào Nha và Tây Ban Nha). Tất cả đều bị coi là có tiềm năng kinh tế khá thấp, ít nhất là cho tới năm 2013. Hậu quả đối với ngân hàng sẽ rất tai hại nếu các doanh nghiệp Italy hay Hy Lạp mất khả năng thanh toán hay phải liên tục triển hạn nợ.
 Khủng hoảng Hy Lạp lan rộng sang Italy, Tây Ban Nha, Bồ Đào Nha. |
Thực tế cho thấy: hiện tại, ngân hàng BNP Paribas đang nắm giữ 3,5 tỷ euro nợ công của Hy Lạp; Société Générale nắm giữ chưa đầy 1 tỷ. Riêng khoản này của Crédit Agricole thì lên tới 27 tỷ euro. Một số nhà phân tích cho rằng, 27 tỷ euro là một khoản tiền không nhỏ, cho nên khủng hoảng của Hy Lạp cũng là “mối đau đầu” của Crédit Agricole. Nhưng đối với BNP và Société Générale thì khác. Moody’s hạ điểm BNP vì 3,5 tỷ euro mà tập đoàn ngân hàng này đã cho chính quyền Hy Lạp vay. BNP có thể mất trắng số tiền đó khi Athènes tuyên bố vỡ nợ. Nhưng trong 6 tháng đầu năm 2010, BNP đã thu về 7,4 tỷ euro tiền lãi. Nói cách khác, cho dù có mất đứt nợ công của Hy Lạp thì thiệt hại ấy cũng chỉ mới tương đương với 47% tiền lãi của nửa năm đầu 2011 mà thôi. Tương tự như vậy, Société Générale cầm gần 1 tỷ nợ công Hy Lạp. Nếu mất số tiền đó thì cũng không hề hấn gì khi biết rằng tiền lãi của Société Générale mỗi năm dao động từ 2 - 8 tỷ euro. Thêm một yếu tố khác là khoản nợ công gần 1 tỷ euro nói trên tương đương với chưa đầy 1% vốn của Société Générale.Các con số nói trên cho thấy, không ai tin rằng Société Générale hay BNP sẽ lao đao vì khủng hoảng Hy Lạp.
Tuy nhiên, việc trị giá chứng khoán của các ngân hàng này liên tục sụt giảm không phải là không có cơ sở bởi nhiều lý do. Một là, Société Générale cũng như Crédit Agricole có chi nhánh tại Hy Lạp, mức độ rủi ro qua đó tăng theo. Lo ngại thứ hai là, khủng hoảng Hy Lạp lan rộng sang một số thành viên khác như Italy, Tây Ban Nha hay Bồ Đào Nha. Bên cạnh lo ngại về khủng hoảng nợ công, Hy Lạp, về đà lây lan từ Athènes sang Roma hay Madrid cần lưu ý là các ngân hàng của Pháp nói riêng và của thế giới nói chung thực ra lo ngại trước viễn cảnh Hy Lạp cũng như Italy hay Tây Ban Nha tăng trưởng èo uột trong nhiều năm tới. Quỹ IMF vừa hạ dự đoán tăng trưởng của Hy Lạp cho năm 2011 và 2012: trong hai năm tới, GDP của quốc gia này sẽ tăng trưởng ở số âm.
Tổng nợ công của Hy Lạp hiện lên tới 350 tỷ euro và trong số đó, các tập đoàn ngân hàng của Pháp nắm giữ chưa đầy 60 tỷ. Điều gì sẽ xảy tới với ngân hàng Pháp nếu như một ông khổng lồ là Italy mất khả năng thanh toán? Tổng nợ công của Italy là 1.900 tỷ euro, trong đó 360 tỷ là do các ngân hàng Pháp (không chỉ riêng gì Crédit Agricole, BNP và Société Générale) kiểm soát. Nói cách khác, ngân hàng Pháp “ngập” vì nợ công của Italy nhiều hơn so với của Hy Lạp tới 6 lần. Bản thân BNP đang có trong tay trên 20 tỷ euro trái phiếu của Italy và nếu cứ đều đặn thu về 7 tỷ tiền lãi trong nửa năm thì BNP sẽ phải mất hơn 2 năm mới lấy lại thăng bằng. |
Song Hà