Giá vàng giao ngay giảm sau khi báo cáo việc làm tháng 8 tại Mỹ khả quan hơn dự kiến. Điều này đã đẩy lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ tăng, đồng USD mạnh lên và làm dấy lên kỳ vọng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) có thể tăng lãi suất tại cuộc họp ngày 15-16/9.
Tại thời điểm sáng 5/9, giá vàng giao ngay đang giao dịch quanh mức 4.429,40 USD/ounce, giảm 0,96%.
Thị trường kim loại quý chịu áp lực sau khi số liệu việc làm phi nông nghiệp của Mỹ tăng 162.000 trong tháng 8, vượt xa kỳ vọng, trong khi số liệu điều chỉnh của tháng 6 và tháng 7 cho thấy nền kinh tế có thêm 55.000 việc làm. Tỷ lệ thất nghiệp duy trì ở mức 4,1%.
Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 2 năm tăng lên khoảng 4,37%-4,38%, mức cao nhất kể từ tháng 1/2025, trong khi lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm giao dịch quanh mức 4,77%-4,78%. Xác suất thị trường dự báo Fed tăng lãi suất đã quay trở lại khoảng 60%-65%, tăng từ mức gần 50-50 trước khi báo cáo việc làm được công bố.
Giá vàng thế giới sáng 5/9 quay đầu giảm nhẹ (ảnh AI).
Các dữ liệu kinh tế quan trọng tiếp theo sẽ là báo cáo chỉ số giá sản xuất (PPI) và chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ sẽ được công bố trong tuần tới, trong đó CPI dự kiến được công bố vào ngày 11/9.
Vàng giảm theo diễn biến của lãi suất, nhưng đã phục hồi đáng kể từ mức thấp nhất trong phiên. Giá vàng giảm từ vùng 4.490 USD xuống mức thấp nhất trong ngày gần 4.365 USD trước khi phục hồi lên trên 4.420 USD, nằm giữa mức kháng cự 4.489,87 USD và vùng hỗ trợ từ 4.319,50 USD đến 4.230,51 USD.
Giá kim loại quý vẫn dễ bị tổn thương nếu các dữ liệu lạm phát trong tuần tới tiếp tục củng cố kịch bản Fed tăng lãi suất. Ngược lại, các số liệu PPI và CPI yếu hơn dự kiến có thể củng cố lập luận ủng hộ việc tạm dừng tăng lãi suất.
Eo biển Hormuz tiếp tục là một kênh địa chính trị quan trọng đối với nguồn cung dầu mỏ, kỳ vọng lạm phát và nhu cầu phòng thủ trên thị trường. Giá dầu diesel trung bình tại Mỹ đạt mức kỷ lục 5,85 USD/gallon khi cuộc chiến Mỹ-Iran kéo dài sáu tháng tiếp tục làm gián đoạn dòng chảy nhiên liệu toàn cầu, trong bối cảnh phần lớn hoạt động vận chuyển dầu bằng đường biển vẫn bị tắc nghẽn quanh eo biển Hormuz.
Giá dầu Brent vẫn duy trì trên 95 USD/thùng, trong khi giá dầu thô Mỹ giao dịch gần 90 USD/thùng dù đã giảm so với mức cao nhất trong tuần.
Đối với vàng, tác động từ diễn biến tại eo biển Hormuz vẫn mang tính hai chiều. Rủi ro địa chính trị và căng thẳng trên thị trường nhiên liệu hỗ trợ nhu cầu phòng thủ đối với vàng. Tuy nhiên, chi phí năng lượng cao hơn có thể làm gia tăng áp lực lạm phát, củng cố lập luận về việc Fed duy trì hoặc tăng lãi suất, qua đó làm tăng chi phí cơ hội của việc nắm giữ các kim loại quý không sinh lời.
Trên các thị trường khác, giá dầu thô WTI của Nymex giảm và giao dịch quanh mức 89,87 USD/thùng, trong khi giá dầu Brent ở mức gần 94,26 USD/thùng. Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm chuẩn giao dịch quanh mức 4,77%. Chỉ số USD mạnh lên. Chỉ số Kitco Global cho thấy diễn biến giá vàng trong ngày chịu ảnh hưởng đáng kể từ sức mạnh của đồng USD cũng như những thay đổi trong chính thị trường vàng.
Về mặt kỹ thuật, mục tiêu giá tăng tiếp theo của phe mua vàng giao ngay là đẩy giá vượt qua mức kháng cự 4.489,87 USD, với mục tiêu tiếp theo là duy trì trên 4.534,09 USD và sau đó hướng tới 4.538,77 USD.
Mục tiêu giá giảm ngắn hạn tiếp theo của phe bán là phá vỡ mức hỗ trợ 4.319,50 USD, với các mục tiêu giảm sâu hơn tại 4.239,55 USD và sau đó là 4.230,51 USD.
Mức kháng cự đầu tiên được xác định tại 4.489,87 USD, tiếp theo là 4.534,09 USD. Trong khi đó, mức hỗ trợ đầu tiên nằm tại 4.319,50 USD, tiếp theo là 4.239,55 USD.